行业广发证券四大主线布局两会

广发证券：四大主线布局两会 类别： 机构： 研究员：

[摘要]

报告摘要：

一、一周“主题说”：四大主线布局两会2018年全国两会于3月3日和3月5日在北京开幕，结合今年两会以及历年两会主题的规历经九九八十一难律，建议根据2018年全国两会重点议题“左侧”布局两会主题行情。

如何布局“两会主题”？我们建议围绕以下四条主线：1）高质量发展主线。供给侧改革正逐渐从“量的去化”转向“质量优化”，建议重点关注“去杠杆”方面改革举措（如国企改、债转股等）和“补短板”方面政策推进速度较快的先进制造业（如5G等），受益标的包括陕西煤业、信维通信等。2）改革开放与区域规划主线。2018年是改革开放40周年时点，对外围绕“一带一路”战略，重点关注自贸区（主要是自由港建设）、粤港澳大湾区等；对内重点关注雄安、海南等区域性投资机会。受益标的包括中集集团、中国国旅等。3）乡村振兴及扶贫主线。“一号文”布局攻坚“乡村振兴”，精准脱贫是乡村振兴的前提，重点关注大众消费（食品、新零售）、新能源（光伏、风电）、农业（土地流转、规模化养殖种植）等领域。受益标的包括苏垦农发、步步高等。是一个仙宠最核心的战斗力。自从万里妖原和仙药被发现4）产业长效机制建设主线。重点关注工业环保和地产租售同权等。受益标的包括龙净环保、万科A等。